突发,官媒喊话了!

牛年第一个交易日,A股实力演绎“开盘即巅峰”,上证直接跳空突破3700点,创下5年半来新高!但只涨了10分钟,就直接高开低走,创业板一度杀跌3%;熟悉的大A又回来了,骗炮才是惯有气质。

不过,虽然指数看着惨淡,但两市上涨股票近3600只,仅517只股票下跌,中位数涨幅+2.5%,赚钱效应满满。原因就一句话:茅台跌倒,题材吃饱。风水轮流转,今天轮到抱团股叫惨了,中小盘则迎来了普涨!

今天贵州茅台大跌5%,市值蒸发1500亿,可以说非常罕见了。问:为什么跌这么多?答:人家首席酿酒师都要当选院士,茅台一下晋升为科技行列,不属于白酒股了,能不大跌吗?

老柯认为,茅台军团集体尿崩,主因是节前机构为了避险,抱团过于疯狂了,尤其是消费医药。但假期不仅没幺蛾子,经济复苏预期导致大宗商品暴涨,顺周期行业站上风口,防御性抱团龙头自然被爆锤了,被迫低下高贵的头颅。

A股高开低走另外一个杀手锏,央行盘前净回笼2600亿,对抱团股是较大的利空,因为最容易受流动性影响,央妈收水也表明了态度。为抑制通胀和资产泡沫,“紧缩”成为牛年开年的主基调!其次,美债收益率也大幅攀升,这暗示美联储不久后可能实施货币紧缩政策,对市场也造成了负面影响。

总之,A股来了一个“杀富济贫”,今天账户大涨的,之前是妥妥的苦命人,今天大跌的之前都是成功人士,这反而是好事情。没有只涨不跌的股票,也没有只跌不涨的股票,资金从抱团股中出逃,小散和小票的春天就会来临!今天就是很好的例子,跌出“小盘股牛市”来了。

说实话,老柯也不乐意看到机构天天躺赢,茅台搞到70多倍的PE,这在历史上是第一次,再涨下去会很可怕。只有均衡博弈的市场,才能体现基金经理的真本事。也只有把抱团牛变成“雨露均沾”的普涨牛市,才有机会把基民变成股民(亲自下场比交给基金经理赚钱更快),韭菜才能慢慢拿回话语权!

当然,大跌一天就说抱团股要瓦解,更多只是嘴炮罢了。目前基金销售仍然火爆,货币政策难以急拐弯,春节后预计有一大波新基民新股民进场,春季攻势依然还在。今晚美股杀跌的话,明天大A再来一个低开,差不多回踩到位了。

……

盘后央行主管的《金融时报》发文称,当前不应过度关注央行操作数量,否则可能对货币政策取向产生误解....多人很纳闷,货币政策到底松了还是紧了?

老柯的理解,央妈应该已经了解到,今天确实收得过紧,净回笼2600亿,显然操作过猛了!而且银行间货币市场利率多数上涨,对市场造成一定的负面影响;所以官媒出来对舆论回应和解释, 想表明并没有改变货币政策的意图。

从股市的角度,年期间,欧美日股市涨破天际,大A今天继续若狂飙,没几天就奔着4000点了,上面要慢牛,不要疯牛...涨多了需要缓一缓,央行今天果断收紧流动性,更多为防止疯牛狂奔!

因此,大家不用过于担心,央妈要控制疯涨,但不排斥上涨,慢牛还是长期趋势!但接下来更多是轮动行情,做波段比抱团可能效果更好,当指数比较猛时,主动卖股票别给国家添乱;跌多了就主动接盘,国家也不会让你吃亏的。

牛市分三大阶段:孕育期,爆发期和泡沫期。从元旦后开始,以“90后小白疯抢基金和张坤成为流量网红”为重要标志,大A正式进入牛市泡沫期的第三阶段。当然,这里说的的牛市,并非鸡犬升天的普涨牛市,而是机构主导的“核心资产大票为王”的结构性牛市。

在牛市泡沫期,宏观基本面和市场流动性,都不是最重要的因素,市场情绪才是。具体是什么情绪?通货膨胀手中货币贬值的焦虑,看到别人炒股买基赚钱后急于上车的焦虑。过年期间大家都在讨论买基金,就是这种焦虑的体现!

A股这一轮的牛市,其实已经走过了牛一牛二阶段了。优质资产估值修复已经结束,剩下的就是情绪的发酵,这也是牛市最疯狂的阶段,现在更多的人往股市里面冲,因为都怕落后了。过去十几年,很多人靠炒房炒股炒币实现了财富自由,你能坦然接受每个月的死工资?

牛市第三阶段能持续多久?老柯的看法,主要看中美两国政策有形之手。比如:证监会降温基金发行,美联储开始加息!在此之前,让子弹再飞一会儿。

今天茅台军团集体滑铁卢,而顺周期崛起,煤炭有色化工眉飞色舞,金融地产保险三大傻欢呼雀跃,连中国石化都冲涨停,中国石油大涨4.29%,粪坑兄弟鸡犬升天了一回!次新股、数字货币上演涨停潮,题材炒作也如火如荼的。

这种行情,很多拿着抱团股的很不爽。但这个调整其实是好事,把高位票的风险消除了一部分,让中小股回一波血,这种均衡的轮动行情,才能走得更远!

总之,牛年第一天交易日,大A表现有点魔幻,有点惊奇,又有点失望...像极了中年人的婚姻,但还能离了不成么?所以,最重要是保持一颗平常心。